Area Investimenti
Promozione di veicoli e strumenti finanziari, Business Combination e investimenti diretti
Strategia
Società Target
- Aziende caratterizzate da leadership per prodotto/servizio e market share in nicchie ad alto potenziale crescita
- Players con portafoglio tecnologico proprietario di rilievo, il cui potenziale in termini di redditività è ancora inespresso
- Aziende che si trovano in uno stato di inefficienza finanziaria o pre-crisi, ma con ampie possibilità d sviluppo ancora non colte
- Target ESG compliant
Supporto di ABC
- Identificazione di opportunità e soluzioni di finanza alternativa
- Business development ed ottimizzazione di tipo industriale e organizzativo
- Sviluppo di progetti di crescita
- Affiancamento nel processo di internazionalizzazione
- Passaggi generazionali
- Corporate Governance
Strumenti di investimento
- Private placements
- Acquisto di azioni proprie
- Poc e s-poc cum warrant
- Result-Based Financing
- Going public convertible
- Acquisto e successiva conversione in equity di crediti non – performing (NPL) o Unlikely – to – pay (UTP)
Target
Filosofia di investimento
PMI Italiane
- PMI Quotate e/o in pre – IPO
- Turnover compreso tra €5m e € 100m
Cash Flow e PFN
- Cash Flow attesi positivi
- Elevata cash conversion
- Leva finanziaria sostenibile (D/E compresa tra 0 e 1)
Redditività
- EBITDA margin (%) > 10%
- EBITDA > €1m
- ROI > 6,5%
Business
- Business semplice
- Marchio/Prodotto riconoscibile
- Prodotti/Servizi difersificat
- R&D
Market positioning
- Leadership nella nicchia
- Presenza internazionale
- Eccellente posizionamento competitivo
Management
- Trasparente
- Ricco di motivazione
- Commitment
Processo
01
Scouting
- Raccolta di iniziative tramite canali propri e Advisory Board
- Ricerca iniziative in base a settore/business
- Conference call e site visit con management delle target
02
Analysis
- Analisi preliminare dell’iniziativa
- Analisi economico/finanziaria
- Analisi del Business Model
- Analisi Strategica
03
Investment
- Due Diligence
- Negoziazione
- Contrattualistica
- Sottoscrizione dell’aumento di capitale
04
Growth
- Il management team di ABC apporta valore alle partecipate
- Advisory continua alle partecipate
- Supporto nella crescita per acquisizioni esterne
- Supporto nell’IPO